헤지펀드

1. 도입말

Part 1 헤지 펀드 개요
2. 헤지 펀드에 관한 기본 사항
알프레드 존스로부터 롱텀캐피탈까지
새로운 헤지 펀드의 특성
3. 법률적 환경 및 구조
미국의 제도 및 역내 펀드
미국 외 지역 및 역외 펀드
4. 운용 및 조직구조
운용구조
조직구조

Part 2 헤지 펀드 투자 전략
5. 개요
6. 헤지 펀드가 사용하는 도구
두 가지 거래 유형
파생금융상품
레버리지
7. 롱/숏 투자전략
투자구조
수익원천
위험과 문제점
시장중립투자
8. 차익거래 및 상대가치 투자전략
전환사채 차익거래
고정수익증권 차익거래
기타 전략
9. 이벤트 드리븐 전략
부실채권
기업합병/위험 차익거래
10. 시장방향성전략
글로벌 매크로 펀드
이머징 마켓 헤지 펀드
특정 분야만 투자하는 섹터 헤지 펀드
사모발행면제조항과 사모발행 펀드
매도전문 펀드
트레이딩 펀드와 선물전용펀드
11. 헤지 펀드 인덱스
헤지 펀드 인덱스 계산방법
주요한 인덱스 제공회사
인덱스와 데이터 베이스의 통계적 바이어스
12. 헤지펀드 성과 : 순자산가치 이상의 의미
뮤추얼 펀드부터 헤지 펀드까지
균등화를 위한 요소들
환매정책과 상환일정

Part 3 헤지 펀드 투자하기
13. 개요
14. 자산배분
분산투자 및 포트폴리오 구성
전통적인 자산으로자산배분하기
투자대상자산의 하나인 헤지 펀드
15. 헤지 펀드 선택
투자의 목적을 명시할 것
펀드 걸러내기
정량적 분석
정성적 분석
실사
지속적인 모니터링
16. 재간접투자펀드와 분산극대화
재간접투자펀드란 무엇인가?
재간접투자펀드의 유리한 점
재간접투자펀드 선택
하위펀드에 대한 자산배분 : 블랙박스 내부
17. 원금보장 상품
원금 보장 증권의 특징
금융공학
부정적인 측면
18. 어려운 주제 : 블랙박스의 내부
다요인 모델
스타일 분석
VaR(VALUE AT RISK)
19. 결론

부록 1. 헤지 펀드의 기본 통계
부록 2. 헤지 펀드의 최신 동향