M&A와 투자, 기업재편 가이드

제1장 M&A의 이해
Ⅰ 투자와 M&A 이야기
1. 꿈과 도전, 그리고 적응과 생존
2. M&A는 무엇인가?
3. 기업들이 M&A를 추진하는 이유
4. M&A의 다양한 유형 및 M&A의 대안

Ⅱ 성공적인 M&A를 위한 요소
1. M&A는 항상 성공하는가?
2. 다임러와 크라이슬러는 왜 결별하였을까?
3. 왜 실패하는가?
4. 어떻게 성공했는가?
5. M&A의 성공 요소

Ⅲ M&A 이해관계자
1. M&A 이해관계자

Ⅳ 회사의 가치는 어떻게 평가되는가?
1. 시장의 가치판단에 영향을 미치는 요인은 무엇인가?
2. 가치평가의 종류

제2장 M&A의 절차(Process)
Ⅰ 일반적인 M&A Process

Ⅱ 전략수립과 사전준비
1. 중장기 전략수립
2. M&A 동기 및 목적이 명확한가?
3. 사전준비

Ⅲ M&A 절차별 진행 사항
1. TFT(Task Force Team)의 구성
2. 대상기업의 선정(Target selection)
3. 인수전략 수립 및 접촉(Deal Structure & Financing 등)
4. 실사와 가치평가
5. 계약(NDA, LOI, MOU, SPA 등)
6. M&A 협상
7. 승인 및 거래 종결
8. 통합(PMI; Post Merger Integration)

Ⅳ 매도자(투자유치) 입장에서의 고려사항
1. 투자유치(또는 매각) 절차
2. 투자유치
3. 다양한 투자자 유형
4. 철수도 전략이다.

제3장 M&A의 실행
Ⅰ Deal Structuring & Financing
1. 자금조달과 거래구조 및 정산
2. 다양한 거래구조간의 비교
3. 주식(지분)양수도
4. 영업양수도ㆍ자산양수도
5. 합병
6. 분할
7. 분할합병
8. 주식의 포괄적 교환 및 이전
9. 현물출자
10. 지주회사
11. 증자, 감자 & 자기주식
12. 배당
13. 상장
14. 회생기업 M&A
15. 비우호적 M&A
16. 전략적 제휴 및 합작투자(Joint Venture)
17. Cross-border M&A

Ⅱ ESG 투자와 M&A
1. 한 식품회사 이야기
2. 기업의 사회적 책임과 국민연금의 ESG 투자 계획
3. 기업의 지속가능경영
4. 지속가능경영보고서
5. ESG 정보공개 표준과 평가지표
6. GRI 및 SASB 그리고 국민연금의 ESG 평가지표
7. ESG 투자
8. M&A 또는 사업재편 관점에서의 ESG

Ⅲ M&A와 법규
1. M&A 관련 법규
2. M&A와 공시(신고)
3. M&A관련 기타 법률적 고려사항

Ⅳ M&A 회계와 세무
1. M&A와 세무
2. M&A와 회계

Ⅴ PMI(Post Merger Integration, 통합)
1. PMI는 M&A의 핵심 성공 요인
2. M&A와 통합 방법론(M&A Integration Methodology)

부록 실무가이드 및 참고자료
Ⅰ 실무가이드
1. 영업양수도 및 자산양수도 실무 가이드
2. 합병 실무 가이드
3. 분할 실무 가이드
4. 분할합병 실무 가이드
5. 주식의 포괄적 교환 및 이전 실무가이드
6. 현물출자 실무 가이드
7. 지주회사 실무 가이드

Ⅱ 참고자료
1. 인수의향서(LOI) 예시
2. 비밀유지약정서(NDA/CA) 예시
3. Term sheet 예시
4. 양해각서(MOU) 예시
5. 본계약(SPA, DA) 예시
6. 상장요건
7. 상장절차
8. 재무실사 체크리스트
9. M&A 용어 모음
10. 참고문헌
11. 참고사이트